1967年4月由英国僧人僧护（VEN SANGHARAKSHITA，1925-？，又名VEN BHANTE）在伦敦创建。僧护在17岁读〈金刚经〉和〈六祖坛经〉，受其影响开始关注佛教。1943年他到殖民地印度服役3年后在鹿野苑受戒，法名护法，在印度居住20余年，致力于学习宣传佛教，对西方的影响很大。1961年受英国佛教僧伽托拉斯之请回国讲学传法，有感于西方的佛教虽然已经立足，但“毕竟不是真正的（西方）佛教”，乃展开了“新型的、改革的佛教团体运动”，创建西方佛教僧团之友（以下简称“僧团”。僧团初创时期只有12个西方佛教徒，自称超宗派、追求内在心灵的社团，强调实践佛教“八正道”的“正业”，是一个＂经济上可以完全自给自足，内在精神生活又可以获得满足"，合乎西方社会特点的社团。参加僧团者主要都是一些受戒的法师或居士，以西方人为主。僧团的人过着集体生活，学习教义和禅定，念颂僧护创作的赞愿文。但不削发，不穿袈裟。内部还办有合作社，经营印刷、建筑、园林、饭店、书店等事业。僧团成员参加劳动，过着自给自足的生活，称之为"建立一种全新的社会"。出版发行〈西方佛教僧团之友消息〉（FWBO NEWSLETTER）季刊和〈西方佛教僧团之友丛书〉，其中包括〈心经〉、〈金刚经〉、〈妙法莲华经〉、〈金光明经〉及一些巴利和藏传佛经等英译本和僧护的回忆录--〈千朵莲花〉等撰述。 1970年以后，僧团有了极大的发展，其势力已从英国各大城市扩展到芬兰、新西兰、澳大利亚、美国、印度、瑞典等国，总部现设英国诺威奇（NORWICH）苏林格姆（SURLINGHAM）的菜星汉姆精舍（LISINGHAM）。由于僧团适应了西方社会发展的特点，加之杂揉了佛教各派的精粹，因此吸引了不少欧美人士，尤其是年青，影响很大，现已成为欧美佛教界迅速崛起的最有生气的佛教组织。